תיקון 190 לפקודת מס הכנסה הוא אחד הכלים המוכרים פחות בקרב הציבור הרחב, ובו-זמנית אחד היעילים ביותר מבחינת מיסוי עבור חוסכים בגיל 60 ומעלה. הנה הסבר על מה מדובר, למי זה מתאים, ומה חשוב לבדוק לפני שמשתמשים בו.
מה זה בעצם תיקון 190?
מדובר בהפקדה של כספים נזילים לקופת גמל, שלא במסגרת ההפרשות הפנסיוניות הרגילות מהשכר. הכספים מושקעים בקופה, נהנים ממגוון מסלולי השקעה, ונשארים נזילים יחסית — כלומר ניתן למשוך אותם בכפוף לתנאים מסוימים. השימוש העיקרי הוא ככלי השקעה לטווח בינוני וארוך, בעיקר עבור מי שכבר חצו את גיל 60.
יתרון המס המרכזי
היתרון הבולט הוא שיעור המס. בהשקעה רגילה בשוק ההון משלמים מס על הרווח הריאלי. בקופת גמל במסגרת תיקון 190, מי שעומד בתנאים — בדרך כלל גיל 60 ומעלה ובעלות על קצבה פנסיונית מזערית — יכול למשוך את הכספים כסכום הוני בכפוף למס מופחת על הרווח הנומינלי בלבד. לחלופין, ניתן למשוך את הכספים כקצבה חודשית, ואז הקצבה עשויה להיות פטורה ממס. ההפרש בין המסלולים יכול להצטבר לסכום משמעותי לאורך זמן.
למי זה מתאים?
הכלי מתאים בעיקר למי שמעבר לגיל 60, מחזיק בכספים נזילים שאינו זקוק להם באופן מיידי, ומעוניין בחלופה יעילה יותר מבחינת מס לעומת השקעה ישירה בשוק ההון. הוא פחות מתאים למי שזקוק לנזילות מלאה ומיידית, או למי שטרם הגיע לגיל ולתנאים שבהם מתקיימת ההטבה. ההתאמה תלויה גם בתמהיל ההכנסות, בגובה הקצבה הקיימת ובמטרות לטווח הארוך.
היבט ההעברה הבין-דורית
מעבר ליתרון המס השוטף, לקופת גמל במסגרת תיקון 190 יש תפקיד גם בתכנון העברת ההון לדור הבא. במקרה של פטירה הכספים עוברים למוטבים שנקבעו, ובחלק מהמקרים — בהתאם לגיל ולנסיבות — ההעברה יכולה להיעשות בתנאי מס מקלים. זהו שיקול חשוב במסגרת תכנון פיננסי משפחתי כולל.
תיקון 190 אינו "טריק מס" — הוא כלי לגיטימי ומוסדר. השאלה האמיתית אינה האם הוא משתלם באופן כללי, אלא האם הוא מתאים למבנה הנכסים ולמטרות הספציפיות שלכם.
נקודות שחשוב לבדוק
- תנאי הזכאות — גיל ובעלות על קצבה פנסיונית מזערית.
- דמי הניהול בקופה ומסלול ההשקעה שנבחר.
- השלכות המס המדויקות במשיכה הונית לעומת משיכה כקצבה.
- ההתאמה לכלל התיק הפיננסי ולתזרים הצפוי.
- היבטי ההעברה למוטבים והשתלבותם בתכנון העיזבון.
הכללים סביב תיקון 190 מורכבים, והכדאיות משתנה מאדם לאדם. לפני קבלת החלטה חשוב לבחון את התמונה המלאה — תמהיל ההכנסות, גובה הקצבה, אופק ההשקעה והמטרות. אשמח לעזור לכם לבדוק אם הכלי מתאים עבורכם.